Founder Fund ของ Peter Thiel , Vision Fund ของ Softbank เรียกได้ว่าคงเข็ดกับการลงทุนใน crypto ไปไม่ใช่น้อยนะครับ เมื่อสถานการณ์ในตอนนี้พวกเขาเริ่มที่จะดึงเงินกลับจากการลงทุนในวงการ crypto จากที่มันเคยเป็นกระแส Buzzword ในช่วง 2-3 ปีที่ผ่านมา

ย้อนไปเมื่อ 9 เดือนที่แล้ว Peter Thiel ปรากฎตัวที่งาน Bicoin 2022 ในไมอามีบีช เขาเดินขึ้นไปบนเวทีด้วยความรวดเร็ว ด้วยความศรัทธาปลอม ๆ ใน Bitcoin เขาได้หยิบธนบัตรมูลค่า 100 ดอลลาร์ ออกมาปึกหนึ่ง

“มันแปลกจริง ๆ นี่คืออะไร?” Thiel ถามกับฝูงชนพลางโบกมือไปมา

“มันแทบจะไร้ค่ามากกว่ากระดาษชำระ เพราะมันเป็นเงินเฟียตที่เส็งเคร็ง”

จากนั้นเขาก็ขยำธนบัตรเป็นก้อนกลม ๆ โยนเข้าไปในฝูงชน และเยอะเย้ยใครก็ตามที่หยิบมันขึ้นมา “ผมคิดว่าพวกคุณควรจะเป็น Bitcoin Maximalists (คนที่มีความเชื่อมั่นเหนือ Bitcoin และไม่ยอมรับสกุลเงินดิจิทัลอื่น ๆ)”

มันไม่ใช่เรื่องน่าแปลกใจแต่อย่างใดที่ Thiel จะมีทัศนคติเช่นนั้น เพราะก่อนหน้านั้นในเดือนตุลาคม 2021 ตัวเขาเองได้ทุ่มเงินอย่างบ้าคลั่งในแวดวงของ crypto

Founders Fund ซึ่งเป็นบริษัทร่วมทุนของ Thiel ได้ทำการเทขายก่อนที่ตลาด crypto จะพัง Founders Fund ได้ดึงเงินออกจากพอร์ดโฟลิโอ crypto ทั้งหมดภายในช่วงสิ้นเดือนมีนาคม 2022

ฝั่ง Masayoshi Son แห่ง Softbank ก็รู้สึกสยดสยองไม่แพ้กันกับการลงทุนในวงการ crypto รายงาน ผลประกอบการรายไตรมาสที่น่าสยอง ซึ่งรวมถึงการขาดทุน 5.9 พันล้านดอลลาร์ในไตรมาสที่ 3 ของบริษัท และการลงทุนใน startup ที่ลดลงกว่า 90% เมื่อรวมกับมูลค่าตลาด crypto ที่ลดลงได้ทำลายความคาดหวังของผลตอบแทนที่สูงในวงการนี้อย่างหมดสิ้น

บริษัทไม่ได้ลงทุนสาธารณะในโครงการที่เกี่ยวข้องกับ crypto เลยตั้งแต่เดือนมิถุนายน ปี 2022 เมื่อ Vision Fund 2 ของบริษัทร่วมเป็นผู้นำในการระดมทุน 66 ล้านดอลลาร์สำหรับ InfStones ซึ่งเป็นบริษัทโครงสร้างพื้นฐานบล็อกเชน 

Vision Fund 2 ซึ่งเป็นบริษัทที่มีพอร์ตโฟลิโอในวงการ crypto และบล็อกเชนส่วนใหญ่ของ SoftBank ได้สูญเสียไปราวๆ 16.7 พันล้านดอลลาร์นับตั้งแต่ก่อตั้งในเดือน มิถุนายน 2019 ด้วยเงินลงทุน 49.9 พันล้านดอลลาร์ บริษัทได้สูญเสียเงิน 34.5 พันล้านดอลลาร์จาก Vision Funds

ธุรกิจบางแห่งที่เคยระดมทุนจาก SoftBank ได้หันไปหาแหล่งอื่น Candy Digital ซึ่งเป็นเจ้าของคอลเลกชัน NFT อย่างเป็นทางการของเมเจอร์ลีกเบสบอล ระดมทุนได้ 100 ล้านดอลลาร์จาก SoftBank ในรอบการระดมทุนซีรีส์ A ในเดือนตุลาคม 2021 ซึ่งบริษัทระบุว่าประเมินมูลค่าไว้ที่ 1.5 พันล้านดอลลาร์ 

แต่รอบการลงทุนใหม่ในเดือนมกราคมสามารถระดมทุนได้เพียง 38.4 ล้านดอลลาร์จากบริษัทร่วมทุนสามแห่ง ได้แก่ Galaxy Digital, 10T Holdings และ ConsenSys และ Softbank ก็ไม่ได้เข้าร่วมลงทุนเพิ่มในรอบนี้แต่อย่างใด

เมื่อมองถึงสถานการณ์ในบริษัทร่วมทุนอื่น ๆ กับสตาร์ทอัพด้าน crypto ซึ่งมีมูลค่าลดลงเหลือเพียง 548 ล้านดอลลาร์ในเดือนที่แล้ว ลดลงอย่างมากจาก 6 พันล้านดอลลาร์เมื่อเทียบกับเดือนมกราคม 2022 ซึ่งจำนวนธุรกรรมลดลงเหลือ 62 จาก 166 รายการ และข้อตกลงส่วนใหญ่ในปี 2023 เป็นของบริษัทขนาดเล็กที่อยู่ในช่วงเริ่มต้นเพียงเท่านั้น

ก็ต้องบอกว่ามันมองเห็นภาพใหญ่ที่ชัดเจนเมื่อ VC เริ่มเข็ดขยาดกับการลงทุนในแวดวงนี้ คงส่งผลกระทบกับวงการไม่ใช่น้อย ซึ่งสาเหตุสำคัญก็คงมาจากการล่มสลายของ FTX ซึ่งสถานการณ์คงยังไม่ดีขึ้นหากไม่หาวิธีกำจัด หรือกำกับดูแลเหล่ายอดอัจฉริยะในคราบของโจรให้หมดสิ้นไปนั่นเองครับผม

References :
https://www.forbes.com/sites/digital-assets/2023/02/23/softbank-puts-blockchain-investments-on-ice-as-part-of-startup-pullback
https://www.coindesk.com/business/2023/02/02/crypto-winter-led-to-91-plunge-in-vc-and-other-investments-for-january/
https://www.bloomberg.com/news/newsletters/2023-01-24/peter-thiel-is-not-a-crypto-true-believer

• Facebook
• Twitter
• Line